Robo-nõustajad on automatiseeritud portfellihaldurid. Neid võib pidada investorite autopiloodiks. Kui registreerute selle kasutamiseks, vastate esmalt paljudele küsimustele oma rahaliste ressursside ja eesmärkide kohta. Seejärel teeb robo-nõustaja jooksvaid otsuseid selle kohta, kuidas teie raha investeerida.

Siit saate teada, mida need tooted pakuvad, kuidas need töötavad ja kas need võiksid teile sobida.

Mis on Robo-nõustajad?

Robo-nõustajad on tarkvaratooted, mis aitavad teil oma investeeringuid hallata. Seda kõike tehakse ilma, et peaksite konsulteerima finantsnõustajaga või juhtima oma portfelli. Neid tooteid pakuvad paljud finantsasutused. Mõned, näiteks Fidelity, on pikaajalise ajalooga väljakujunenud ettevõtted. Teised, nagu Acorns, loodi hiljuti ainult selleks, et pakkuda robo-nõustaja teenust.

Robo-nõustajad on alternatiiv traditsioonilistele finantsnõustajatele. Need on sageli ka odavam valik. Need tooted on ka alternatiiviks sellele, et investor lihtsalt valib ja valib investeeringuid ise.

Kuidas Robo Advisors töötavad?

Uus klient, kes registreerub robo-nõustajaks, alustab tavaliselt põhiteabe andmisest oma investeerimiseesmärkide kohta veebipõhise küsimustiku kaudu. Need küsimused võivad puudutada selliseid teemasid nagu teie ajaskaala, riskitaluvus ja säästude maht. Seejärel juhivad robo-nõustajad need vastused algoritmi kaudu. See tagab varade jaotamise lähenemisviisi; see aitab teil luua ka mitmekesiste investeeringute portfelli, mis vastavad teie eesmärkidele.

Kui teie raha on investeeritud, saab tarkvara teie portfelli automaatselt tasakaalustada. See tagab, et see jääb sihteraldise lähedale. Paljud populaarsed robo-nõustajad julgustavad teid regulaarselt oma kontole panustama. Need võivad olla näiteks isegi väikesed iganädalased hoiused. Seejärel kasutab robo-nõustaja neid panuseid sihtjaotuse säilitamiseks.

Märkus. Mõned robo-nõustajad kasutavad isegi maksukahjude kogumise strateegiaid. See hõlmab teatud väärtpaberite müüki kahjumiga, et kompenseerida teiste väärtpaberite kasumit.

Investeeringud Robo hallatavale kontole

Enamik robo-nõustajaid kasutab teie portfelli koostamiseks pigem investeerimisfonde või börsil kaubeldavaid fonde (ETF), mitte üksikuid aktsiaid. Sageli järgivad nad indeksifondi või muud passiivset investeerimismeetodit, mis põhineb kaasaegsetel portfelliteooria uuringutel. See rõhutab teie aktsiatele või võlakirjadele jaotamise tähtsust. Sõltuvalt teie robo-nõustajast võib teil olla võimalik ka investeeringuid täpsustada sotsiaalsete väärtuste või usuliste vaadete alusel.

Kuidas maksud Robo-nõustaja kontol töötavad

Nagu iga investeerimisvormi puhul, sõltub teie maksukohustus robo hallatavate varade eest konto tüübist, millel varasid hoiate.

Kui hoiate oma vara IRA-l, Roth IRA-l või muud tüüpi edasilükatud maksudega pensionikontol, ei maksa te makse enne, kui olete raha välja võtnud.1 Ülekandmist või varade ülekandmist olemasolevalt kontolt robo-nõustajale üldiselt ei loeta tagasivõtmine. Roth IRA kontolt väljavõtmine võib olla maksuvaba. See sõltub taganemise asjaoludest.

Kui teil on investeeringuid maksustatavale kontole, peate need oma maksudeklaratsioonis kajastama. Samuti peate maksma tulult makse, sarnaselt maaklerikontole investeerimisega. Saate igal aastal vormi 1099. See annab aru investeeringute intressidest, dividendidest ja kapitalikasumist.2

Kui teie robo-haldatav konto võimaldab teil olemasolevaid investeeringuid üle kanda, müüakse need investeeringud tõenäoliselt maha, välja arvatud juhul, kui tegemist on samade investeeringutega, millesse robo-nõustaja oleks nende vahenditega investeerinud. Kui müük toimub, on teil kapitali kasvutulu maksukohustus.

Robo-nõustaja tasud

Robo-nõustaja tasud võivad olla struktureeritud fikseeritud kuutasuna; või see võib olla protsent varadest. Fikseeritud kuutasud võivad olla nii madalad kui 1 dollar. Protsenditasud jäävad vahemikku ligikaudu 0,15–0,50%.

Pidage meeles, et need robo-nõustaja tasud on investeeringutega seotud tasudest eraldi. Näiteks on teie konto investeerimisfondidel ja ETF-idel tõenäoliselt oma kulusuhted. Seda tüüpi tasu võetakse fondi varast välja enne tootluse jagamist.

Näpunäide . Mõned neist veebiportfellilahendustest pakuvad tasuta prooviperioodi. Nii näete enne tasu võtmist, kuidas teenus töötab.

Robo-nõustajate plussid ja miinused

Plussid

• Investeerimisalaseid teadmisi pole vaja
• Ei ole aeganõudev
• Lihtsad strateegiad

Miinused

• Raske saavutada inimestevahelist suhtlust
• Piirab investorite valikuvõimalusi
• Võib sundida investoreid avama mitu kontot

Plussid selgitatud

• Investeerimisalaseid teadmisi pole vaja : Robo-nõustajad võivad olla suurepärane valik alustavatele investoritele. Seejärel saate alustada investeerimist, isegi kui te pole veel teadlike otsuste tegemiseks vajalikke finantsteadmisi omandanud.
• Ei ole aeganõudev : Paljudel inimestel pole aega oma investeeringuid aktiivselt juhtida, mistõttu eelistavad nad oma portfelli autopiloodile panna. Kui robo-nõustaja konto ja automaatsed sissemaksed on loodud, ei pea te midagi muud tegema, kuni soovite raha välja võtta.
• Lihtsad strateegiad : Robo-nõustajad kasutavad sageli lihtsat investeerimisstrateegiat, millest on lihtne aru saada; näiteks investeerides 60% aktsiatesse ja 40% võlakirjadesse. Tõenäoliselt pole teil palju investeeringuid, mida vaadata. See tähendab, et saate lihtsalt ja kiiresti hinnata oma osaluste toimivust.

Miinused selgitatud

• Raske saavutada inimestevahelist suhtlust : mõned robo-nõustajad pakuvad otsest abi. Kuid sellega kaasnevad tavaliselt lisakulud. Paljud robo-nõustajad suhtlevad teiega ainult veebimeetodite kaudu. Kompromiss seisneb selles, et robo-nõustaja tasud on palju madalamad kui enamikul finantsnõustajatel. Mis siis, kui teile meeldib rääkida päris inimestega või kui vajate käest kinni hoidmist, et teid rakenduses või veebisaidil läbi viia? Sel juhul ei pruugi teenustasude kokkuhoid teile seda väärt olla.
• Investorite valikuvõimalused piirangud : kui teil on ideid konkreetse aktsia kohta, millesse soovite investeerida, ei saa te tõenäoliselt oma robo-nõustajal käskida seda osta. Robo-nõustajate pakutavad “valikud” on äärmiselt üldised. Näiteks võivad nad teilt küsida: “Kas soovite olla riskantne või konservatiivne?” Robonõustajad ei pruugi rahuldada neid, kes soovivad aktiivselt oma raha puudutavaid otsuseid teha.
• Võib sundida investoreid avama mitut kontot : kui otsustate, et soovite investeerida teatud aktsiatesse, peate võib-olla selle ostmiseks avama eraldi maaklerikonto. Mõnel investoril võib tekkida vajadus kooskõlastada ettevõtte hüvitiste paketid ja 401(k)-d teiste kontodega. See võib muuta robo-nõustajate pakutava automatiseerimise vähem kasulikuks.

Võtmed kaasavõtmiseks

• Robo-nõustajad on teenused, mis tasakaalustavad automaatselt investori portfelli.
• Nad teevad otsuseid teie põhiteabe ja investeerimiseesmärkide põhjal.
• Robo-nõustajad on madala tasuga alternatiiv finantsnõustajatele. Kuid automatiseeritud investeerimisnõustaja valimisel on mõned puudused.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Millised on aktsiaturule investeerimise plussid ja miinused? Ajalooliselt on aktsiaturg aja jooksul investoritele heldet tulu toonud, kuid see ka langeb, pakkudes investoritele nii kasumi kui kahjumi võimalust; riski ja tulu pärast.

Võtmekohad

• Aktsiaturule investeerimine võib pakkuda mitmeid eeliseid, sealhulgas potentsiaali teenida dividende või keskmist aastatootlust 10%.
• Aktsiaturg võib aga olla volatiilne, seega pole tootlus kunagi garanteeritud.
• Investeerimisriski saate vähendada, mitmekesistades oma portfelli vastavalt oma finantseesmärkidele.

Aktsiainvesteeringute plussid ja miinused

Plussid

• Kasvata koos majandusega
• Olge inflatsioonist ees
• Lihtne osta ja müüa

Miinused

• Risk kaotada kõik
• Uurimiseks kulub aega
• Emotsionaalsed tõusud ja mõõnad

5 aktsiainvesteeringute eelised

Aktsiainvesteeringud pakuvad palju eeliseid:

1. Kasutab ära kasvavat majandust: kui majandus kasvab, suurenevad ka ettevõtete tulud. Seda seetõttu, et majanduskasv loob töökohti, loob sissetulekuid ja müüki. Mida paksem on palk, seda suurem on tarbijate nõudluse tõus, mis suunab ettevõtete kassadesse rohkem tulusid. See aitab mõista äritsükli faase – laienemist, tipphetke, kokkutõmbumist ja süvendit.
2. Parim viis inflatsioonist eespool hoidmiseks: ajalooliselt on aktsiate keskmine aastane tootlus olnud 10%.1 See on parem kui keskmine aastane inflatsioonimäär. See aga tähendab, et teil peab olema pikem ajahorisont. Nii saate osta ja hoida isegi siis, kui väärtus ajutiselt langeb. 
3. Lihtne osta: aktsiaturg muudab ettevõtete aktsiate ostmise lihtsaks. Saate neid osta maakleri või finantsplaneerija kaudu või veebis. Kui olete konto seadistanud, saate aktsiaid osta minutitega. Mõned veebimaaklerid, näiteks Robinhood, võimaldavad teil aktsiaid tasuta osta ja müüa.
4. Teenige raha kahel viisil: Enamik investoreid kavatseb osta odavalt ja seejärel müüa kõrge hinnaga. Nad investeerivad kiiresti kasvavatesse ettevõtetesse, mis hindavad väärtust. See on atraktiivne nii päevakauplejatele kui ka ostmise ja hoidmise investoritele. Esimene rühm loodab ära kasutada lühiajalisi suundumusi, teine ​​aga eeldab, et ettevõtte kasum ja aktsia hind aja jooksul kasvavad. Mõlemad usuvad, et nende aktsiate kogumise oskused võimaldavad neil turgu edestada. Teised investorid eelistavad tavalist sularahavoogu. Nad ostavad dividende maksvate ettevõtete aktsiaid. Need ettevõtted kasvavad mõõduka kiirusega.2
5. Lihtne müüa: aktsiaturg võimaldab teil oma aktsiaid igal ajal müüa. Majandusteadlased kasutavad mõistet „vedelik”, et saate oma aktsiad kiiresti ja väikeste tehingukuludega sularahaks muuta. See on oluline, kui äkki vajate oma raha. Kuna hinnad on kõikuvad, on oht, et olete sunnitud kahjumisse kandma.

5 puudused

Siin on varude omamise puudused:

1. Risk: võite kaotada kogu oma investeeringu.  Kui ettevõttel läheb halvasti, müüvad investorid, saades aktsia hinna languse. Müües kaotate oma esialgse investeeringu. Kui te ei saa oma esialgset investeeringut kaotada, peaksite ostma võlakirju. Kui te teenite raha, peate maksma ka kapitalikasumi makse
2. Aktsionärid maksid viimasena:  eelisaktsionärid ja võlakirjaomanikud või võlausaldajad saavad kõigepealt tasu, kui ettevõte läheb katki.5 Kuid see juhtub ainult siis, kui ettevõte läheb pankrotti. Hästi hajutatud portfell peaks teid kaitsma, kui mõni ettevõte läheb alla.
3. Aeg: kui ostate aktsiaid iseseisvalt, peate enne aktsiate ostmist iga ettevõtte kohta uurima, kas see on teie arvates kasumlik. Peate õppima lugema finantsaruandeid ja aastaaruandeid ning jälgima uudistes oma ettevõtte arengut. Samuti peate jälgima aktsiaturgu ennast, sest isegi parima ettevõtte hind langeb turukorrektsiooni, turukrahhi või karuturu korral.
4. Emotsionaalne teerull: aktsiahinnad tõusevad ja langevad sekundi kaupa. Üksikisikud kipuvad ahnusest kõrgelt ostma ja hirmu pärast madala hinnaga müüma. Parim asi, mida teha, on mitte pidevalt vaadata aktsiate hinnakõikumisi ja lihtsalt registreeruda regulaarselt.
5. Professionaalne konkurents: institutsionaalsetel investoritel ja professionaalsetel kauplejatel on investeerimiseks rohkem aega ja teadmisi. Samuti on nende käsutuses keerukad kauplemisvahendid, finantsmudelid ja arvutisüsteemid. Uurige, kuidas üksikinvestorina eeliseid saada.

Mitmekesistage, et vähendada investeerimisriski

Investeerimisriski saab vähendada mitmel viisil, näiteks hajutades:

1. Investeeringuliigi järgi: hästi hajutatud portfell pakub enamikku eeliseid ja vähem miinuseid kui aktsiaomand. See tähendab aktsiate, võlakirjade ja kaupade segu. Aja jooksul on see parim viis madalaima riskiga kõrgeima tootluse saamiseks
2. Ettevõtte suuruse järgi: on suur-, keskmise ja väikese suurusega ettevõtteid. Mõiste “ülempiir” tähistab “suurtähti”. See on aktsiate koguhind korrutatuna aktsiate arvuga.7 Hea on omada erineva suurusega ettevõtteid, sest need toimivad majandustsükli igas faasis erinevalt.
3. Asukoha järgi: Ameerika Ühendriikides, Euroopas, Jaapanis ja arenevatel turgudel asuvad ettevõtted. Mitmekesistamine võimaldab teil kasvu ära kasutada, ilma et oleksite ühegi aktsia suhtes haavatav.
4. Investeerimisfondide kaudu: investeerimisfondide omamine võimaldab teil omada sadu investeerimisfondide halduri valitud aktsiaid. Üks lihtne viis mitmekesistada on indeksfondide või indeksite ETF -ide kasutamine.

Alumine rida

Kui palju igat tüüpi investeeringuid teil peaks olema? Finantsplaneerijad soovitavad teil määrata oma varade jaotuse, lähtudes oma finantseesmärkidest ja sellest, kus majandus on majandustsüklis.

Korduma kippuvad küsimused (KKK)

Mida tähendab aktsiatesse investeerimine?

Aktsiatesse investeerimine tähendab, et ostate ettevõttest omakapitali. Teisisõnu, olete osaomanik, isegi kui teile kuulub vaid väike osa ettevõttest.

Kuidas alustada aktsiatesse investeerimist?

Ainsad asjad, mida peate aktsiatesse investeerima, on paar dollarit ja juurdepääs turule maaklerikonto kaudu. Maaklerikonto avamise protsess on sarnane kontrollkonto avamisega.

Kuidas teenida raha, investeerides senti aktsiatesse?

Penny aktsiad ei paku tõenäoliselt dividende, mis tähendab, et teenite raha kapitali kallinemise kaudu. Penny aktsiad on väikesed ettevõtted, mis loodavad kasvada suurteks ja sellest kasvust on kasu, kuid on ka oht, et ettevõte ei kasva kunagi või võib isegi tegevuse lõpetada.

Kui palju saate aktsiatesse investeerida?

Mõned inimesed saavad aktsiatesse investeerides väga rikkaks, teised kaotavad palju raha ja jäävad võlgadesse. Üldiselt, mida rohkem raha investeerite, seda suurem on teie potentsiaalne kasum või kahjum. Jämedalt öeldes kasvas S&P 500 aastatel 1993–2020 umbes 10% aastas, nii et keegi, kes oli selle aja jooksul kogu oma raha investeerinud S&P indeksifondi, oleks saanud oma investeeringutest aastas umbes 10% kasumit.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Enamik inimesi on aktsiaturule investeerima asudes esialgu kõhklevad. Märkimisväärne osa nende murest – ka enamikule investoritest – üks olulisemaid takistusi – on hirm rahalise kahju ees. 

Investeerimine võib uutele investoritele tekitada põhjendatud ja tõelisi hirme. Isegi kogenud investorid võivad kohati ehmuda. Inimesed langetavad halbu otsuseid, haaravad emotsioonid ja kaotavad raha olukordade tõttu, mis ei ole nende kontrolli all. Kui olete just investeerimisega alustanud, olete sattunud millegi uue ja tundmatu juurde.

Nagu enamiku hirmude puhul, võite ka hirmupõhiste kõhkluste kõrvaldamiseks võtta meetmeid ja saada edukaks investoriks.

Harige ennast

Teadmised on investeerimisel oluline vara. Turgude ja aktsiate toimimise mõistmine aitab leevendada investorite hirmu. Ärevust saate vähendada ka majanduse, investorite, ettevõtete ja valitsuse mõju turul paremini tundma õppimisega.

Pange paika investeerimise eesmärgid

Küsige endalt, kus soovite rahaliselt olla ühe, viie või kümne aasta pärast. Pärast erinevat tüüpi investeeringute ja nende toimimise tundmaõppimist määrake oma varadele sihtkuupäevad ja finantseesmärgid.

Nõuanne: investeerimiseesmärgid ei pea olema keerulised. Teie eesmärk võib olla miljon dollarit vara, mille saate rahaks konverteerida, kui olete 65-aastane.

Nende eesmärkide seadmine endale võimaldab teil hirmust kindlameelselt üle saada. Kui teate, mida soovite, asetate end põnevasse ja motiveerivasse kohta. Lisaks olete määranud oma finantskäigu ajakava.

Vaata suurt pilti

Astuge samm tagasi ja hinnake oma eesmärke ning nende saavutamiseks tehtavat ümber. Vaadake, mida peate kaotama, keskendudes samal ajal sellele, mida peate saavutama. Enamiku inimeste jaoks on investeerimine maraton, mitte sprint finišini.

Hinnake oma finantsolukorda ja otsustage, kui palju saate investeerida. Tehke kindlaks, kui suur osa teie sissetulekust võib olla ühekordne – te ei soovi aktsiaturu krahhi korral kaotada kõike, mis teil on. Hea rusikareegel on, et ei investeerita rohkem, kui võite endale lubada kaotamist.

Alustage väikesest, jätkake kaastööd, laske sellel kasvada

Ärge kartke alustada väikesest. Alustage rahasummadest, mida võite endale lubada ja õppimise ajal liiga palju riskida ei saa. Kui jälgite oma saldo kasvu, on teil mugavam investeerida märkimisväärsemaid summasid, kui saate seda endale lubada.

Tähtis: investeerimise peamine põhimõte on huvi ühendamine. Rohkem raha teie kontol tähendab, et suureneb huvi.

Kui jätkate investeerimisportfelli panustamist – ostate rohkem aktsiaid või muid investeeringuid -, on teil rohkem raha, mis teie jaoks intressi suurendab.

Kas teil on investeerimisstrateegia

Kui teil on investeerimiskava, on investeerimine lihtsam. Internetis ja raamatutes on avaldatud mitu kauplemisstrateegiat, mida õpetatakse seminaridel. Mõni tehnika võib aidata teil silma paista, samas kui teised võivad tekitada segadust ja kahjulikke tulemusi.

Kui olete mugavaks saanud, peaksite oma meetodit aja jooksul aeglaselt kohandama, et seda täpsustada, kuni olete sellega rahul. Õppige erinevaid meetodeid, mida teised kasutavad, ja rakendage neid oskusi ja ideid.

Kasutage lihtsat lähenemist

Hoidke oma strateegiad lihtsad. Keerulised investeerimisstrateegiad nõuavad sageli palju rohkem tööd ja stressi kui otsekohesemad – ja sageli ilma suurema kasumita. Lihtne investeerimisviis hoiab ära ülekoormuse või vigade tegemise ning see hoiab teid õigel kursil.

Oluline: lihtne strateegia võimaldab teil olla paindlik oma finantside ja varade suhtes.

Kui teie plaan on lihtne, on probleeme lihtsam tuvastada. Kui leiate mõne oma varaga probleeme, kohandate seda. Mõned näited kohandustest, mida peate võib-olla tegema, on:

• Teie kaubeldavate ettevõtete aktsiate muutmine
• Aktsia eest erinevate hindade maksmine
• Oma hoidmisstrateegia muutmine
• Erineva analüüsimeetodi kasutamine
• Investeerimisliikide muutmine

Leidke investeering ja investeerige

Mõnikord peate kuuli hammustama ja sukelduma millessegi, mis ei pruugi teile täielikult meeldida. Kui olete investeerimisretkel samme astunud, hakkavad mõisted mõistlikumaks muutuma ja ärevus väheneb.

Pärast oma strateegia kindlakstegemist võite hakata valima investeerimistüüpe, millesse soovite investeerida. Paljudest erinevatest tüüpidest võivad algajad kõige kergemini tunda oma ettevõtte toetatud 401 (k) või individuaalset pensionikontot (IRA) . Pärast seda, kui olete jälginud, kuidas teie aktsia aktsiaturul tõuseb ja langeb, on teil muud tüüpi investeeringud palju mugavamad.

Märkus . Uue investori jaoks tundub esimene investeering nagu udusõit. See tundub eemalt pilves, kuid mida lähemale jõuate, seda rohkem näete.

Ärge laske end heidutada

Enamasti ei lähe asjad plaanipäraselt. Aktsiate hinnad tõusevad ja langevad, majandused laienevad ja vähenevad ning riskantsete plaanidega investorid satuvad paanikasse. Alustage väikselt, õppige oma vigadest – ja teistest -, et minimeerida oma kaotusi.

Kui teie investeeringud kaotavad väärtuse, pöörduge uuesti üles ja alustage uuesti. Kui olete hinnanud oma riskitaluvust ja valinud strateegia ja varad, mis vastavad teie eesmärkidele, siis on tõenäolisem, et hüvitate kahjud. Kannatlikkus on voorus, nagu öeldakse – see on investeerimisel veelgi enam.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Raha investeerimine on üks parimaid viise rikkuse kasvatamiseks ja tulevaste rahaliste eesmärkide saavutamiseks säästmiseks. Kuna kõigi eesmärgid ja eelistused on erinevad, on investeerimine tõenäoliselt iga inimese jaoks erinev. Kuid investeerimisstrateegia loomine põhineb tavaliselt samadel põhimõtetel ja nõuab heade rahaharjumuste kujundamist. Sellest artiklist saate teada, kuidas oma eesmärkide saavutamiseks mõistlikult raha investeerida.

Pange eesmärgid paika ja alustage investeerimist

Iga investeerimiskava kõige olulisem esimene samm on eesmärkide seadmine. Mõelge investeerimisest kui teekonnast: teie eesmärk on teie lõppsihtkoht, samas kui teie investeerimiskava on marsruut, mida mööda sinna jõuate. Paljud inimesed hakkavad investeerima pensioni kogumiseks. Kuid võite investeerida ka muude suurte eesmärkide saavutamiseks, näiteks lapse ülikoolihariduse, tulevaste meditsiinikulude või unistuste kodu sissemakse jaoks.

Kui olete alles alustamas, on parem lihtsam. Tegelikult kuulete palju finantseksperte, kes väidavad, et parim investeerimisstrateegia on igav. 

Räägime mõnest tööriistast ja varast, mis võivad olla osa teie investeerimisstrateegiast.

Isetegemine investeerimine vs professionaalne juhtimine vs Robo-nõustajad

Enne kui sukeldume erinevat tüüpi varadesse, kuhu saate investeerida, räägime sellest, kuidas oma investeerimisstrateegiat ellu viia. 

Paljud inimesed otsustavad investeerimisportfelli haldamiseks palgata finantsnõustaja. Need nõustajad võtavad kas tasu (sageli protsent teie portfelli väärtusest) või teevad komisjonitasu soovitatavate toodete eest. Eelarvesõbralikuma marsruudi jaoks võite selle asemel hallata oma investeeringuid, valides ise, kuhu oma raha panna.

Kuid on ka kolmas võimalus inimestele, kes soovivad midagi vahepealset. Robo-nõustaja ehk automatiseeritud digitaalse investeerimise nõustamisprogramm on finantsteenus, mis valib teie investeeringud teie nimel automaatselt teie vastuste põhjal küsimustele, mis käsitlevad teie investeerimiseesmärke, riskitaluvust, ajahorisondi ja palju muud. Robonõustajad nõuavad tavaliselt madalamaid tasusid kui finantsprofessionaalid, ilma et te peaksite ise valima oma investeeringuid, nagu teeksite isetegemise marsruuti.

Aktsiad

Aktsia on osa börsil noteeritud ettevõttest. Ettevõtted müüvad aktsiaid kapitali kaasamiseks tegevuse ja kapitalikulude katmiseks. Need, kes ettevõttest aktsiaid ostavad, saavad raha teenida kahel peamisel viisil:

• Dividendid : kui ettevõte kannab perioodiliselt osa oma kasumist aktsionäridele.
• Kapitali kallinemine: kui teie aktsia väärtus aja jooksul kasvab ja saate seda müüa rohkem, kui ostsite.

Võlakirjad

Võlakiri on võlaväärtpaber, mis võimaldab ettevõtetel ja valitsusasutustel laenata investoritelt raha, müües neile võlakirju. Võlakirjadel on tavaliselt ettemääratud intressimäär, mille emitent maksab võlakirja kehtivusaja jooksul (sageli kaks korda aastas). Siis, kui võlakiri saab tähtaja lõpuni, maksab emitent võlakirjaomanikele tagasi põhisumma.

Investorid saavad võlakirjadesse investeerimisel raha teenida nii regulaarsete intressimaksete kui ka võlakirja müümise eest rohkem, kui nad selle eest maksid.

Fondid 

Mõned turu populaarseimad investeeringud on tegelikult fondid, mis on paljude aktsiate või võlakirjade (või mõlema) kombinatsioon. Siin on peamised fondiliigid:

• Indeksfondid : investeeringute kogum, mis jälgib passiivselt kindlat turuindeksit, näiteks S&P 500 või kogu aktsiaturg.
• Investeerimisfondid : aktiivselt hallatav investeerimisfond, kus fondihaldur valib osalused käsitsi, lootes sageli turu üldist tootlust ületada.
• Börsil kaubeldavad fondid: Need on sarnased indeksfondidele või investeerimisfondidele, kuid ETF-idega saab kaubelda kogu päeva jooksul, samal ajal kui indeks- ja investeerimisfondidega ei saa.

Näpunäide: teie sularaha ei pea lihtsalt investeerimise ootel istuma. Kaaluge selle paigutamist kõrge intressiga säästukontole või rahaturufondi, et saada tagasihoidlikku tasuvust rahalt, mida te pole valmis investeerima.

Hallake oma riskitasemeid

Alati, kui investeerite, võtate teatud riski. Investeerimist alustades on oluline, et mõistaksite iga varaga kaasnevat riski ja seda, kuidas saate oma portfelli seada viisil, mis vähendab teie riskipositsiooni.

Esimene asi, mida varade jaotuse valimisel arvestada, on riskitaluvus või mugavustase ja valmisolek kaotada raha vastutasuks suurema võimaliku tasu eest. Enamasti on investeeringu tulu riski ja tootluse vahel korrelatsioon. Mida suurem on risk, seda suurem on tootlus sageli. Samamoodi on madalama riskiga investeeringute potentsiaalne tootlus üldiselt väiksem. 

Kõigil on erinev riskitaluvus ja on oluline, et loote endale sobiva investeerimisportfelli. Varade valimisel pidage seda meeles. Ja kui kasutate robonõustajat, küsib see tõenäoliselt teie riskitaluvuse kohta ja teeb seda kajastavaid investeerimisotsuseid.

Räägime mõnest sammust, mida kõik saavad teha, et aidata oma investeerimisportfelli riske maandada.

Mitmekesistamine

Mitmekesistamine on see, kui jagate oma raha erinevate investeeringute vahel. Mida mitmekesisem on teie portfell, seda vähem mõjutab ühe investeeringu tootlus üldiselt.

Esimene viis mitmekesistada on varaklassid. Näiteks võite investeerida aktsiatesse, võlakirjadesse, kinnisvarasse ja raha ekvivalentidesse, tagamaks, et teie raha ei kuulu ühte klassi. Nii, kui aktsiaturul läheb hästi, kuid võlakirjaturul läheb halvasti, ei mõjuta see teie kogu portfelli negatiivselt.

Teine võimalus mitmekesistada on varaklassid. Näiteks selle asemel, et osta aktsiaid ainult ühest ettevõttest, investeeriksite riski vähendamiseks paljudesse erinevatesse ettevõtetesse – või isegi aktsiaturu koguindeksi fondi.

Dollari ja kulude keskmistamine

Dollari-kulu keskmistamine tähendab korduvate sissemaksete tegemist oma investeeringutesse, olenemata sellest, mis turul toimub. Paljud inimesed kasutavad dollari maksumuse keskmist ilma seda teadmata, tehes igakuiseid sissemakseid 401 (k) plaanile tööl.

Märkus. Selle asemel, et proovida turgu ajastada, on dollarite ja kulude keskmistamine järjekindel strateegia. Investeerite regulaarselt ja teie raha kasvab aja jooksul.

Põhisatelliidi strateegia

Satelliitide põhiinvesteeringud on strateegia, mille eesmärk on vähendada kulusid ja riske, püüdes samal ajal turgu ületada. See strateegia hõlmab teie portfelli “tuumiku” olemasolu, milleks on tavaliselt passiivselt hallatavad indeksfondid. Ülejäänud raha suunatakse aktiivselt hallatavatesse investeeringutesse, mis moodustavad satelliidid. Teie portfelli põhiosa aitab vähendada volatiilsust, samas kui satelliidid on mõeldud suurema tootluse saavutamiseks.

Sularaha kassas

Pole tähtis, milline on teie investeerimisstrateegia, eksperdid soovitavad üldiselt hoida vähemalt osa oma rahast sularahas või raha ekvivalentides. Sularaha ei ole turul langustele vastuvõtlik. Ja kui säästate vaid mõne aasta kaugusel oleva eesmärgi nimel, ei pea te muretsema investeeringu kaotamise pärast vahetult enne, kui seda vaja on. 

Hoiatus: sularaha pole täiesti riskivaba. Kui hoiate sularaha käes, siis teie raha ei kasva, sest intressimäärad on ajalooliselt madalad. Kuna föderaalreservi eesmärk on inflatsioonimäär 2%, võite eeldada, et teie raha kaotab aastate jooksul väärtuse.1 Seetõttu kaaluge sularaha teenimist vaid osana oma üldisest investeerimisstrateegiast.

Kasutage liitmise eeliseid

Seal on levinud investeerimisfraas, mis ütleb: “Aeg turul ületab turu ajastamise.” Teisisõnu, teil on parem, kui panete raha pidevalt turule ja lasete sellel kasvada, võrreldes sellega, kui proovite turgu ajastada suuremaks tootluseks. See kontseptsioon sobib käsikäes ülaltoodud dollari hinna keskmistamise strateegiaga, kus investeerite järjekindlalt, olenemata sellest, mis turuga toimub.

Põhjus, miks turul oldud aeg nii suurt vahet teeb, on see, et teie tootlus on ühend, mis tähendab, et nad tegelevad teie peamise investeeringuga ja teenivad ka raha.

Oletame, et investeerisite 25–35-aastaselt 200 dollarit kuus. Pärast 35. eluaastat ei panusta te enam ühtegi dollarit, vaid lasete oma rahal jätkuvalt kasvada. Väärtpaberite ja börsikomisjoni (SEC) andmetel eeldame 10% tootlust, mis on aktsiaturu keskmine. Teie 24 000 dollari suurune investeering muutub 65-aastaseks saades enam kui 676 000 dollariks. 

Aga mis siis, kui investeeriksite sama palju raha hilisemas elus? Kui maksate 10 aasta jooksul sama 200 dollarit kuus, kuid alustate alles 55-aastaselt, suureneks teie investeering vaid 38 768 dollarini. Nagu näete, võib turul kuluv aeg muuta sadade tuhandete – või isegi miljonite – dollarite vahet.

Minimeerige oma makse ja kulusid

Mida rohkem teie investeeringuid läheb maksude ja lõivude poole, seda vähem on teil oma eesmärkide saavutamiseks jäänud. Ja kuigi protsendid võivad tunduda väikesed, pidage meeles, et teie investeeringud on veelgi. Ja raha, mis läheb maksudeks ja muudeks kuludeks, ei suurene ja maksab teile pikas perspektiivis palju rohkem.

Esimene investeerimiskulu, mida tuleb jälgida, on maksud. Maksud on vältimatud ja neil on väidetavalt eesmärk, kuid see ei tähenda, et peaksite maksma rohkem kui peate. Üks parimaid viise, kuidas maksude pealt raha kokku hoida, on investeerimine maksusoodustusega kontodele. 401 (k) plaanid, individuaalsed pensionikontod (IRA), 529 plaanid ja tervishoiukontod pakuvad maksusäästu.

Muud kulude liigid, millega peaksite olema ettevaatlik, on tasud, mida maksate oma investeeringute eest. Tavalised tasud hõlmavad neid, mida maksate finantsnõustajale, ja üksikute investeeringute kulude suhet. 

Õnneks on neid tasusid lihtne vähendada. Paljud investorid valivad oma investeeringute haldamiseks robo-nõustaja või aktsiatega kauplemise rakenduse. Need on tavaliselt madalama hinnaga kui finantsnõustaja.

Samuti võite pöörata tähelepanu igale investeeringule lisatud tasudele. Investeerimisfondidel on sageli suurem kulude suhe. Neid juhitakse aktiivselt, see tähendab, et neid juhib inimene, kes peab raha teenima. Kuid indeksfonde hallatakse passiivselt, see tähendab, et nad ei nõua, et keegi investeeringuid käsitsi valiks. Seetõttu on nende kulude suhe sageli oluliselt madalam. 

Kontrollige oma raha

Isegi kõige passiivsem investeerimisstrateegia pole täielikult seda-seda-unusta-unusta. Oluline on oma investeeringud regulaarselt üle vaadata, et kontrollida nende toimivust, kohandada strateegiat oma eesmärkide järgi ja vajaduse korral tasakaalustada.

Nõuanne: on oluline oma investeeringuid regulaarselt kontrollida. Kaaluge meeldetuletuse määramist iga kuue kuni 12 kuu tagant, et oma investeeringud üle vaadata ja oma portfelli vastavalt vajadusele kohandada.

Tasakaalustamine on see, kui kohandate oma investeeringuid, et naasta kavandatud varade jaotuse juurde. Kuna teatud investeeringud kasvavad kiiremini, siis lõpuks laienevad need, et hõivata suurem osa teie portfellist. Näiteks võite otsustada jaotada oma portfelli 75% aktsiatele ja 25% võlakirjadele. Varude tootlus on tavaliselt suurem, st kasvades moodustavad nad teie portfellist üha suurema protsendi. Tasakaalustamiseks müüksite osa oma aktsiatest maha ja investeeriksite selle raha võlakirjadesse.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Do you think being a millionaire is out of the question for you? Think again. Even those with meager earnings can become a millionaire if they’re diligent with savings, manage their spending, and stick with it for long enough. Here are some examples of how you can become a millionaire with steady saving habits.

Primary Factors Affecting Millionaire Status

The most significant factors working against your millionaire status are debt and time. Becoming a millionaire is possible no matter your situation, so long as you can keep these two factors on your side. If you can avoid consumer debt and start investing every month when you’re in your 20s or 30s, you can be a millionaire by the time you retire.

If you have managed to avoid debt but haven’t started saving, your first step should be to put your investments into a tax-deferred account, such as a 401(k) through your employer. If you have some debt, you can take a balanced approach to reduce your debt while still investing in retirement accounts.

Becoming a Millionaire: Example Scenarios

By Vanguard’s calculation, a portfolio of 100% stocks would have grown an average of just over 10.1% per year between 1926 and 2018. Using this historical average, you can calculate your timeline to becoming a millionaire.

The average return of 10.1% is a long-term average, and your investments might be up or down at any given time. Using Vanguard’s calculations, 26 of the 93 years examined resulted in an annual loss, including one year (1931) when stocks ended the year at a 43.1% loss.1 When it comes to retirement accounts, the long-term return is what matters, so don’t focus too much on the short-term.

If you’re starting at $0, investing in a tax-deferred account, and assume a 10% return over the long haul, here’s how much you need to save to create a $1 million portfolio.

Important : These estimates are rough calculations done using the Office of Investor Education and Advocacy’s compound interest calculator. There are many unknowns when it comes to investing, so you should never assume that returns are guaranteed. Rather, these calculations are meant to guide your savings goals.

If You Invest $50 per Month

Setting aside $50 each month doesn’t seem like a big sacrifice, but it is enough to become a millionaire if you start investing early enough. At this rate, you’d create $1 million in just under 54 years. However, 54 years is a long time, especially if you’re getting a late start, so you might want to consider larger monthly contributions.

If You Invest $100 per Month

With an investment of $100 each month, you’ll shave roughly seven years off your timeline. If you start saving at age 25, you’ll be a millionaire sometime after your 71st birthday.

If You Invest $200 per Month

Saving $200 a month in investments for 40 years will make you a millionaire. Compared to those saving just $50 per month, you’ll reach millionaire status nearly 15 years earlier.

If You Invest $400 per Month

You’ll be a millionaire in 33 years when you invest $400 each month. That means if you’re 25 now, you’ll be a millionaire at age 58, which could allow you to retire earlier than you had initially planned.

If You Invest $750 per Month

Investing $750 each month for a little more than 26 years will make you a millionaire. If you’re 25 now, you could have $1 million by the time you turn 52, despite contributing less than $250,000 out of your pocket.

If You Invest $1,000 per Month

It will take less than 24 years to create $1 million when you invest $1,000 each month. If you have a baby today, you’ll be a millionaire just after your child’s college graduation. 

If You Invest $1,500 per Month

Putting away $1,500 a month is a good savings goal. At this rate, you’ll reach millionaire status in less than 20 years. That’s roughly 34 years sooner than those who save just $50 per month.

If You Invest $2,000 per Month

Could you imagine being a millionaire in 18 years? If you can manage to save $2,000 a month, that’s what could happen. If you have a newborn today, you could save $1 million before that child graduates from high school.

How to Increase Your Savings

Thinking about becoming a millionaire is exciting, though it could leave you wondering whether saving $2,000 a month is even possible. It may be easier said than done, but you can increase your savings by working to earn more and spend less. If you don’t indulge in lavish luxuries and avoid consumer debt, you should be able to save more as your career progresses.

Work-Sponsored Retirement Plans

Many companies offer a 401(k) retirement plan that includes matching contributions up to a certain percentage of the amount you contribute. For instance, if you contribute 4% of your income and your employer has a 4% match, your savings rate is effectively 8%. For someone who earns $800 per week, that comes out to more than $250 in savings per month. Take advantage of this free money to double your savings rate and reach your goal of being a millionaire even faster.

Individual Retirement Accounts

Not all employers offer a 401(k) match, and self-employed workers won’t have the option for matching contributions, either. However, they can still work to save in tax-advantaged retirement accounts like a traditional or Roth Individual Retirement Account (IRA) and an individual 401(k) account. There are contribution limits for IRA accounts that depend on your level of income, and ideally, you should aim to maximize your contributions up to that legal limit.

The Bottom Line

The important thing to remember is saving and investing is an important goal for everyone. No matter how much extra money you have at the end of the month, there’s no excuse not to save for your future. If you want to be a millionaire, take responsibility for your financial future by saving money each month, and your goal will become a reality.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Investeerimisega kaasnevad üldiselt riskid, kuid läbimõeldud investeerimisvalikud, mis vastavad teie eesmärkidele ja riskiprofiilile, hoiavad aktsia- ja võlakirjariskid vastuvõetaval tasemel. Investeerimisele on aga omased muud riskid, mille üle teil puudub kontroll. Enamik neist riskidest mõjutavad turgu või majandust ja nõuavad investoritelt portfellide kohandamist või tormi ületamist.

Siin on neli peamist tüüpi riske, millega investorid kokku puutuvad, ning mõned strateegiad nende turu- ja majandusnihkete põhjustatud probleemide lahendamiseks.

Majanduslik risk

Investeerimise üks ilmsemaid riske on see, et majandus võib igal hetkel halvaks minna. Pärast 2000. aastal toimunud turutõusu ja 11. septembri 2001. aasta terrorirünnakuid leppis majandus hapukana ning tegurite kombinatsiooni tõttu kaotasid turuindeksid märkimisväärse protsendi. 11. septembri-eelsele tasemele lähedale tasemele naasmine võttis aastaid, et 2008. aasta finantskriisis langeks põhi uuesti välja.

Noorte investorite jaoks on parim strateegia sageli neid langusi läbi ajada ja neist välja sõita. Kui suudate oma positsioone heades kindlates ettevõtetes tõsta, on need küna tavaliselt selleks head ajad. Välismaised aktsiad võivad olla helge koht, kui siseturg on prügimägedes, ja tänu globaliseerumisele teenivad mõned USA ettevõtted suurema osa oma kasumist välismaal. Kuid sellises kokkuvarisemises nagu 2008. aasta finantskriis ei pruugi tõeliselt turvalisi kohti pöördumiseks olla. 

Vanemad investorid on tihedamalt seotud. Kui olete pensionipõlves või selle lähedal, võib suur langus aktsiaturul olla laastav, kui te pole olulist vara paigutanud võlakirjadele või fikseeritud tulumääraga väärtpaberitele. Seetõttu on portfelli mitmekesistamine hädavajalik.

Inflatsioonirisk

Inflatsioon on kõigi maks ja kui see on liiga kõrge, võib see väärtust hävitada ja majanduslangusi tekitada. Kuigi usume, et inflatsioon on meie kontrolli all, võib kõrgemate intressimäärade ravi mingil hetkel olla sama halb kui probleem. Kuna valitsus võtab stiimulipakettide rahastamiseks laenu, on inflatsiooni taastumine vaid aja küsimus.

Investorid on inflatsiooni ajal ajalooliselt taandunud raskete varade, nagu kinnisvara ja väärismetallid, eriti kuld, kasutamisele, sest need peavad tõenäoliselt muutustele vastu. Inflatsioon teeb investoritele kõige rohkem haiget fikseeritud sissetulekuga, kuna see vähendab nende sissetuleku väärtust. Aktsiad on parim kaitse inflatsiooni eest, kuna ettevõtted saavad hindu inflatsioonimääraga kohandada. Ülemaailmne majanduslangus võib tähendada, et aktsiad võitlevad kaua, enne kui majandus on piisavalt tugev kõrgemate hindade talumiseks.

See ei ole ideaalne lahendus, kuid seetõttu peaksid isegi pensionil olevad investorid hoidma osa oma varadest aktsiates.

Turuväärtuse risk

Turuväärtuse risk viitab sellele, mis juhtub siis, kui turg pöördub teie investeeringu vastu või ignoreerib seda. See juhtub siis, kui turg läheb “järgmist kuuma asja” taga ajama ja jätab maha palju häid, kuid põnevust pakkuvaid ettevõtteid. See juhtub ka siis, kui turg kukub kokku, sest nii aktsiad kui ka halvad aktsiad kannatavad, kui investorid turult välja suruvad.

Mõned investorid leiavad, et see on hea asi ja peavad seda võimaluseks laadida suuri aktsiaid ajal, mil turg ei paku hinda alla. Teisest küljest ei edenda see teie eesmärki jälgida oma investeeringuid pidevalt kuude kaupa, samal ajal kui turu muud osad tõusevad.

Ärge jääge kõigi oma investeeringute vahele ühes majandussektoris. Jaotades oma investeeringud mitme sektori vahel, on teil suurem võimalus osaleda korraga mõne oma aktsia kasvus.

Liiga konservatiivse olemise oht

Ei ole midagi halba olla konservatiivne või hoolikas investor. Kui te aga kunagi riske ei võta, võib olla keeruline oma rahalisi eesmärke saavutada. Võimalik, et peate pesamunaga rahastama 15–20 aastat pensionile jäämist ja selle kõige hoidmine madala intressiga säästmisinstrumentides ei pruugi tööga hakkama saada. Nooremad investorid peaksid olema oma portfellidega agressiivsemad, sest neil on aega tagasilööki, kui turg muutub halvaks.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Investeerimine sinise kiibi aktsiatesse võib olla maine igav, vilets ja võib-olla isegi veidi vananenud. Kuid see pole juhus, et rikkad investorid ja kaljukindlad finantsasutused eelistavad neid ülekaalukalt. Igaüks, kellel on terve mõistus, sooviks osalust ettevõtetes, mida nad mitte ainult ei mõista, vaid millel on põlvkondade jooksul tõestatud ülim kasumlikkus, ja sinised kiibid sobivad kindlasti kirjeldusega. Pikkade perioodide kaupa on siniste žetoonidega aktsiad verminud raha omanikele, kes on piisavalt ettevaatlikud, et paksude ja õhukeste, heade ja halbade aegade, sõja ja rahu, inflatsiooni ja deflatsiooni kaudu nende suhtes visalt kinni hoida. 

Ja see pole justkui tundmatu. Nad on kõikjal levinud; enesestmõistetavaks. Sinise kiibi aktsiad esindavad sageli ettevõtteid, kes elavad Ameerika ja globaalse äri keskmes; ettevõtted, millel on uhke minevik, mis on sama värvikas kui mis tahes romaan ning põimitud poliitika ja ajalooga. Nende tooted ja teenused läbivad peaaegu kõiki meie elu aspekte. 

Kuidas on siis võimalik, et blue chip aktsiad on pikka aega valitsenud pensionäride, mittetulunduslike sihtasutuste, samuti 1% parima ja kapitalistliku klassi liikmete investeerimisportfellides, samal ajal kui väiksemad, vaesemad inimesed neid peaaegu täielikult ignoreerivad investorid? See murrang annab meile pilgu investeeringute juhtimise probleemile sellisena, nagu see on, ja nõuab isegi mõningast käitumisökonoomika arutelu. Siniste kiipide aktsiad ei kuulu eranditult leskede ja kindlustusseltside valdkonda ja siin on põhjus. 

Mis on sinine kiibivaru?

Blue chip stock on hüüdnimi, mis antakse ettevõtte aktsiale, millel on mitu kvantitatiivset ja kvalitatiivset omadust. Mõiste “blue chip stock” pärineb kaardimängust Poker, kus kõrgeim ja väärtuslikum mängumärgi värv on sinine.

Puudub universaalne kokkulepe selle kohta, mis täpselt moodustab sinise kiibi aktsia, ja ühest või mitmest reeglist on alati üksikuid erandeid, kuid üldjuhul siniste kiipide aktsiad / ettevõtted:

• Omage stabiilset teenimisvõimet mitme aastakümne jooksul.
• Uhke sama pikk rekord katkematutest dividendimaksetest tavalistele aktsionäridele.
• Premeerige aktsionäre, suurendades dividende kiirusega, mis on võrdne inflatsioonimääraga või on sellest oluliselt suurem, nii et omaniku sissetulek suureneb vähemalt iga kaheteistkümne kuu tagant, isegi kui ta ei osta kunagi teist aktsiat.
• Nautige suurt kapitali tasuvust, eriti mõõdetuna omakapitali tasuvusega.
• Sportige kindlat bilanssi ja kasumiaruannet, eriti kui neid mõõdetakse näiteks intressikattemäära ning rahavoogude geograafilise ja tootesarja mitmekesisuse järgi.
• Regulaarselt tagasi osta aktsiaid, kui aktsia hind on omaniku kasumi suhtes atraktiivne;
• On oluliselt suuremad kui tavaline ettevõte, mis on sageli maailma suurimate ettevõtete seas, mõõdetuna nii aktsiaturu kapitalisatsiooni kui ka ettevõtte väärtuse järgi.
• Omavad mingisugust suurt konkurentsieelist, mis muudab nende turuosa vabastamise erakordselt keeruliseks (mis võib tuleneda mastaabisäästu kaudu saavutatud kulueelisest, tarbija meelest frantsiisiväärtusest või omada strateegiliselt olulisi (näiteks valitud naftaväljad.)
• Emiteerige võlakirju, mida peetakse investeerimisjärguks, parimatest parimad on Triple-A reitinguga.
• On vähemalt siseriiklikult lisatud S&P 500 indeksi komponentide loendisse. Paljud sinisematest kiibidest on lisatud selektiivsesse Dow Jonesi tööstuskeskmisse.

Miks on siniste kiipide varud jõukate investorite seas populaarsed

Üks põhjus, miks jõukad investorid armastavad nii palju kiibi aktsiaid, on see, et nad kipuvad aastakümnelt aastakümnele liituma vastuvõetava tootlusega – tavaliselt 8–12% ajalooliselt reinvesteeritud dividendidega. Teekond ei ole mingil juhul sujuv, 50% või rohkem langeb mitu aastat, kuid aja jooksul avaldab kasumit tootev majanduslik mootor oma erakordset jõudu. See ilmneb aktsionäri kogutulus, eeldades, et aktsionär maksis mõistlikku hinda. 

(Isegi siis pole see alati vajalik. Nagu ajalugu on näidanud, isegi kui maksisite 25 aastat hiljem taevani pakkunud hämmastavate ettevõtete grupi nn Nifty Fifty eest rumalalt kõrgeid hindu, võitis aktsiaturu indeksid vaatamata sellele, et mitu nimekirjas olevat ettevõtet pankrotti läksid.)

Varusid otse hoides ja tohututel edasilükkunud tulumaksukohustustel tekkides võivad rikkad surra, kui üksikud varud on endiselt nende pärandvaras, andes need oma lastele edasi, kasutades nn suurendatud lünka. Tõhusalt, nii kaua kui on veel kinnisvaramaks piire, kui see juhtub,  kõik  edasilükatud kapitali kasvutulu makse, et oleks võlgu on andeks. See on üks kõige uskumatumaid, kauaaegsemaid ja traditsioonilisemaid hüvesid, mis on investorite premeerimiseks saadaval. Näiteks kui teie ja teie abikaasa omandasite 500 000 dollari väärtuses siniste kiipide aktsiaid ja hoidsite neist kinni ning sureksite pärast seda, kui nende väärtus oleks kasvanud 10 000 000 dollarini, võiksite oma kinnisvara korraldada nii, et kapitalitulu oleks võlgu olnud 9 500 000 dollari suurune realiseerimata kasum (10 000 000 dollari praegune väärtus – 500 000 dollari suurune ostuhind) antakse koheselt andeks. Sa poleks neid kunagi maksnud. Teie lapsed ei pea neile kunagi maksma. See on nii suur asi, et teil on sageli parem kombineerida madalama intressimääraga osalusega, mida saate säilitada aastakümneid, kui proovida positsiooni ja positsiooni vahel sisse ja välja liikuda, jälitades alati mõne täiendava protsendipunkti järele.

Teine põhjus, miks blue chip aktsiad on populaarsed, on see, et nad pakuvad majanduskatastroofide ajal suhteliselt ohutut sadamat (eriti kui need on seotud kullatud servadega võlakirjade ja sularahareservidega). Kogemusteta ja vaesemad investorid ei mõtle sellele liiga palju, sest nad üritavad peaaegu alati liiga kiiresti rikkaks saada, tulistavad Kuule, otsides seda ühte asja, mis neid kohe rikastaks. Vaevalt see kunagi hästi lõpeb. Turud kukuvad kokku. Näete, kuidas teie osalused oluliste summade võrra vähenevad, olenemata sellest, mis teile kuulub. Kui keegi ütleb sulle teisiti, on ta kas loll või üritab sind petta. Osa põhjusest, miks sinised žetoonid on suhteliselt ohutud, on see, et dividende maksvad aktsiad kipuvad karuturgudel vähem kukkuma seoses tootlustoega. Lisaks võidavad kasumlikud sinised žetoonid majandusprobleemidest mõnikord pikas perspektiivis, kuna nad saavad osta või tõrjuda nõrgenenud või pankrotti konkurente atraktiivsete hindadega. 

Lõpuks kipuvad jõukad ja edukad investorid armastama blue-chip aktsiaid, sest finantsaruannete stabiilsus ja tugevus tähendavad, et passiivne sissetulek pole peaaegu kunagi ohus, eriti kui portfellis on laialdaselt hajutatud. Kui jõuame kunagi sinnamaani, et Ameerika peamised sinised žetoonid vähendavad massiliselt dividende, on investoritel tõenäoliselt muretseda palju suuremate asjade pärast kui aktsiaturg. Suure tõenäosusega vaatleme tsivilisatsiooni lõppu, kui me seda teame.

Mis on mõne sinise kiibi varude nimed?

Üldiselt sisaldavad mõned nimed, mille leiate enamiku inimeste nimekirjast, samuti valgete kinnastega varahaldusettevõtete nimekirjad, näiteks sellised ettevõtted:

• 3M
• American Express
• AT&T
• Berkshire Hathaway
• Boeing
• Chevron
• Cloroxi ettevõte
• Coca-Cola ettevõte
• Colgate-Palmolive
• Diageo
• Exxon Mobil
• General Electric
• Hershey ettevõte
• Johnson & Johnson
• Kraft Heinz
• McDonald’s Corporation
• Nestle SA
• PepsiCo
• Procter & Gamble
• United Technologies
• Viisa
• Wal-Marti kauplused
• Walt Disney ettevõte
• Wells Fargo & Company

Aeg-ajalt leiate olukorra, kus endine blue-chip aktsia läheb pankrotti, näiteks Eastman Kodaki hääbumine 2012. aastal. Kuid nii üllatav kui see ka ei tundu, isegi sellistel juhtudel on pikaajalised omanikud võib raha teenida dividendide, spin-offide ja maksukrediitide kombinatsiooni tõttu.

Reaalsus on see, et kui olete mõistlikult mitmekesine, hoidke piisavalt kaua aega ja ostate hinnaga, nii et blue-chip aktsiate normaliseeritud tulu tootlus on mõistlik võrreldes USA riigikassa võlakirjade tootlusega, katastroofilise sõjata või väljaspool seda kontekstisündmusena pole Ameerika ajaloos kunagi olnud ühtegi aega, kus oleksite klassiks ostnud blue-chip aktsiaid. Muidugi, teil oli perioode nagu 1929–1933, 1973–1974 ja 2007–2009; perioodid, mille jooksul vaatasite, et 1/3 või 1/2 oma rikkusest kaob noteeritud turuväärtuse mõttes otse teie silme ees. See on osa kompromissist. Need ajad tulevad tagasi, ikka ja jälle. Kui teil on aktsiaid, siis kogete seda valu. Lepi sellega. Saa sellest üle. Kui arvate, et seda saab vältida, ei peaks te aktsiaid omama. Tõelisele ostu-ja-kinnihoidmise investorile ei tähenda see suurt midagi; näpunäide mitme põlvkonna hoiuste tabelis, mis lõpuks ununeb.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Aktsiaturule investeerimine pole nii lihtne kui ostu sooritamiseks poodi minek. Aktsiate ostmine hõlmab maaklerikonto loomist, vahendite lisamist ja parimate aktsiate uurimist, enne kui puudutate oma maakleri veebisaidil või rakenduses nuppu Osta.

Kui teil on maaklerikonto loodud ja rahastatud, kuid te pole kindel, mida kõigepealt osta, kaaluge investeeringuid, mis võivad olla aktsiate maailma heaks tutvustuseks.

Aktsiatesse investeerimine võib olla suurepärane viis aja jooksul rikkuse kasvatamiseks või dividendide kaudu lisatulu saamiseks (kui piisavalt palju investeerida). Kõigi aktsiatega on aga riskid, mida investorid peaksid arvestama.

Kasu

• Kasvu potentsiaal ületada inflatsiooni
• Võimalik tulu dividendidest
• Võimalus pöörduda, kui turusuundumused muutuvad
• Rahulolu võitnud aktsiate leidmisest

Riskid

• Võimalikud kahjumid ettearvamatutelt turgudelt
• Ettearvamatud dividendimaksed
• Alatootlikest aktsiatest tulenev stress
• Raskused võitnud aktsiate kindlakstegemisel

Sinilaastude varud

Ettevõtete aktsiaid, mis on pikaajalised turu vaheettevõtjad, ja aktsiaid, mille kohta tõenäoliselt suuri negatiivseid uudiseid ei tehta, nimetatakse siniste kiipide aktsiateks. Isegi kui nad puutuvad kokku negatiivse reklaamiga, on nad vanad ja tugevad ettevõtted, mis suudavad tormi ületada. Sinised kiibid sobivad suurepäraselt uuematele investoritele, kuna need kipuvad turuga ettearvatavalt liikuma ja neil on vähem riske kui enamikul teistel aktsiatel.

Sinise kiibi aktsia suurepärane näide on Walmart (WMT). Kaupluse ajalugu ulatub tagasi 1962. aastasse, tohutu turu ülemmäär on 386 miljardit dollarit ja suhteline stabiilsus kogu turuga võrreldes.1 Oma enam kui 500 miljardi dollari suuruse aastase tuluga on Fortune 500 esikohal nimekiri, alates 2020. aastast. Fortune 500 ja sarnased nimekirjad on suurepärased kohad uutele investoritele siniste kiipide investeerimisideede leidmiseks.

Siniste kiipide aktsiate näited hõlmavad veel Coca Cola (KO), JPMorgan Chase (JPM), Exxon Mobil (XOM), Boeing (BA), Caterpillar (CAT) ja General Electric (GE).

Väärtusvarud

Väärtusinvesteerimine on mõte, et kui suudate analüüsida piisavalt ettevõtete rahandust ja ennustada õiglasi aktsiahindu, võite leida alahinnatud aktsiaid, mis näevad välja nagu atraktiivsed investeeringud. Selle lähenemise tegi kuulsaks Suurbritannias sündinud majandusteadlane Benjamin Graham, õpetaja, kes veetis aega nii Columbia ülikoolis kui ka UCLA-s. Väärtusinvesteerimine on paljude edukate investorite, sealhulgas Warren Buffetti, Irving Kahni ja Bill Ackmani mantra. Kõik tulevased väärtusinvestorid peaksid kindlasti lugema Grahami 1949. aasta raamatut “Intelligentne investor”.

Alahinnatud aktsiate leidmine pole alati lihtne. Üks kasulikumaid mõõdikuid on ettevõtte bilansiline väärtus aktsia kohta, mis näitab ettevõtte vara võrreldes praeguse aktsia hinnaga. Veebisait ValueWalk avaldas Graham-Doddi aktsiakontrolli, mis kasutab väärtusinvesteerimisinfot selle kategooria potentsiaalsete investeeringute leidmiseks. Väiksemate ettevõtete osas toimige siiski eriti ettevaatlikult, kuna nad on riskantsemad ja volatiilsemad kui vanemad stabiilse väärtusega aktsiad. Samuti hoiduge kõigist ettevõtetest, kes on hiljuti kogenud suurt hinnakõikumist – need kõikumised ja kõik neid ümbritsevad hiljutised uudistesündmused võivad mõjutada erinevaid suhtarvusid ja hindamismeetodeid.

Potentsiaalse väärtusega varude näited on alates 2020. aastast Nelnet (NNI), Navient (NAVI), American Airlines (AAL), Gilead Sciences (GILD), Wells Fargo (WFC), Expedia (EXPE).

Dividendivarud

Mõned investorid panid oma raha turgudele lootuses, et aktsiahinnad tõusevad, teenides seeläbi neile rohkem raha, kui nad oma aktsiaid müüvad. Teised investorid hoolivad rohkem oma investeeringute rahavoogude teenimisest. Kui soovite, et teie aktsiad teile maksaksid, on mängu nimi dividendid.

Dividendiaktsiad maksavad investoritele tavaliselt kvartalis väikest sularaha dividendi aktsia kohta. Mõnikord maksavad ettevõtted ühekordset dividendi, nagu Microsoft 2004. aastal tegi. Tollal maksis Microsoft oma aktsia investoritele ühekordse aktsia eest 3 dollarit ehk 32 miljardit dollarit.

Dividendiaktsiate otsimisel otsige püsivate dividendide (või veel parem – dividendide kasvu) suundumust aja jooksul. Turud suhtuvad dividendide vähendamisse väga negatiivselt, seega olge ettevaatlik kõigi aktsiate suhtes, mis on varem dividende vähendanud. Samamoodi jälgige liiga kõrgeid dividenditootlusi – see võib olla signaal, et investorid eeldavad, et aktsia hind lähikuudel langeb. Kõiki aktsiaid, mis maksavad üle 10%, tuleks vaadata tervisliku skepsisega.

Dividendiaktsiate näited on näiteks Verizon (VZ), General Motors (GM), Phillips 66 (PSX), Coca Cola (KO), United Parcel Service (UPS), Procter & Gamble (PG), Phillip Morris International (PM) ja Monsanto (MON).

Kasvuvarud

Suurettevõtted näevad vaeva, et kasvada korraga kõigi protsendipunktide võrra. Seda seetõttu, et neil on juba nii suur äritegevuse baas. Näiteks Walmart ei näe tõenäoliselt kahekohalist müügikasvu, kuna selle tulu on juba sadu miljardeid. Väiksemad ja uuemad ettevõtted on investorite jaoks riskantsemad, kuid mõned pakuvad ahvatlevaid kasvuvõimalusi.

Kasvuvarud võivad tulla välja igast tööstusharust, kuid Silicon Valley kõrgtehnoloogia ettevõtted on kogu 21. sajandi jooksul näidanud suuri kasvuväljavaateid. Need aktsiad võivad olla igas suuruses ettevõtted. Suuremad kasvuaktsiad on tavaliselt stabiilsemad ja vähem riskantsed, kuid annavad väiksemat tootlust kui väiksemad, uuemad ettevõtted, kellel on veel palju kasvuruumi.

Kasvavarude näited hõlmavad Netflix (NFLX), Amazon (AMZN), Facebook (FB), Priceline (PCLN), Skyworks Solutions (SWKS), Micron Technologies (MU) ja Alaska Air Group (ALK).

Hoiduge riskantsetest investeeringutest

Suuremate kahjude vältimiseks investeerige kindlasti mitmekesise aktsiaportfelli hulka erinevates tööstusharudes ja geograafilises asukohas. Aga enne kui osta mis tahes aktsia läbi selle viimastel majandustulemusi, analüütik arvamused, konkurentide ja tulevikus maastiku ettevõtte ärimudel. Kui arvate, et see on hea juhtimise ja suurepäraste väljavaadetega kindel ettevõte, on see ost. Kui teil on muresid või reservatsioone, hoidke nupul Osta nuppu klõpsates ja oodake, kuni saabub turvalisem investeering.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Aktsiate jagunemine on see, kui ettevõte langetab oma aktsia hinda, jagades iga olemasoleva aktsia rohkem kui üheks aktsiaks. Kuna aktsiate uus hind on korrelatsioonis uue aktsiate arvuga, ei muutu aktsionäride aktsiate väärtus ega ka ettevõtte turukapitalisatsioon.

Aktsiate individuaalse hinna alandamiseks viivad ettevõtted läbi aktsiajaotuse. Madalam aktsia hind võib muuta aktsia atraktiivsemaks paljudele investoritele, kes kõik ei saa endale lubada aktsiat, mille hind on näiteks 1000 dollarit.

Mis on aktsiate jagunemine?

Aktsiate jagunemine toimub siis, kui ettevõte otsustab jagada ühe aktsia oma aktsiatest rohkemaks. Näiteks võib ettevõte võtta ühe aktsiaaktsia ja jagada selle kaheks aktsiaks. Kahe uue aktsia koguväärtus on endiselt võrdne eelmise aktsia hinnaga. Näiteks kui ettevõte ABC viis lõpule aktsiate jagamise 2-ühele ja esialgne aktsia hind oli ühe aktsia kohta 20 dollarit, oleks iga uue aktsia hind 10 dollarit.

Oluline: aktsiajaotuses on aktsiaid omavatel investoritel endiselt sama palju raha investeeritud, kuid nüüd on neil rohkem aktsiaid.

Kuidas aktsiajaotus töötab?

Avalikult kaubeldavad ettevõtted, sealhulgas mitme miljardi dollari suurused blue-chip aktsiad, teevad seda kogu aeg. Ettevõtete väärtus kasvab tänu omandamistele, uute toodete turule toomisele või aktsiate tagasiostmisele. Mingil hetkel muutub aktsia noteeritud turuväärtus investoritele liiga kalliks, mis hakkab mõjutama turu likviidsust, kuna aktsia ostmiseks võimelisi inimesi jääb järjest vähemaks.

Oletame, et börsil noteeritud ettevõte XYZ kuulutab välja 2-for-1 aktsiate jagamise. Enne jagunemist on teil 100 aktsiat hinnaga 80 dollarit, koguväärtusega 8000 dollarit.

Pärast jagunemist jääb teie kogu investeeringu väärtus samaks 8 000 dollaril, sest aktsia hind on jagatud jagajaga alla märgitud. Nii saab 80-dollarisest aktsiast 40-dollariline aktsia pärast jagamist 2-ühele. Pärast jagamist on teil nüüd 200 aktsiat hinnaga 40 dollarit, seega on koguinvesteering endiselt sama 8000 dollarit väärt.

Aktsiate lõhenemise tüübid

Kõige tavalisemad aktsiajagamise tüübid on traditsioonilised aktsiajagamised, näiteks 2-for-1, 3-for-1 ja 3-for-2. 2-ühele aktsiajaotuses saab aktsionär pärast jagamist kaks aktsiat iga aktsia kohta, mis talle enne jagunemist kuulus. 3-ühele-jagunemisel saavad nad iga aktsia eest kolm aktsiat ja 3-eest-2 eest kolm aktsiat kahe aktsia eest.

Märkus: Kui ettevõtte aktsia hind on muutunud väga suureks, võib pärast jagamist vahetada palju rohkem aktsiaid iga aktsia vastu enne jagunemist.

Üheks näiteks on tehnikahiiglane Apple. Esmaspäeval, 31. augustil 2020 jagas Apple oma aktsiad 4-for-1, mis tähendab, et investoritele, kellele kuulus üks aktsia aktsia, on nüüd neli aktsiat. Enne aktsiate jagunemist maksis üks Apple’i aktsia 499,23 dollarit (reedel, 28. augustil 2020). Pärast jagunemist oli aktsiaid umbes 127 dollarit. Ehkki see muutis aktsia investoritele paremini kättesaadavaks, polnud Apple esimest korda oma aktsiaid jaganud. Tegelikult oli see viies aktsiajaotus pärast Apple’i IPO-d 1980. aastal. Oma viimases aktsiate jagunemises 2014. aasta juunis jagas Apple oma aktsiad 7-for-1.

Selle aktsia hind oli umbes 650 dollarit ja pärast jagunemist umbes 93 dollarit aktsia kohta.

Teine näide on elektriautode ettevõte Tesla. Tesla jagas oma aktsiaid 5-for-1 esmaspäeval, 31. augustil 2020. Enne jagunemist maksis Tesla aktsia umbes 2213 dollarit aktsia kohta (reedel, 28. augustil 2020) .5 Pärast jagamist aktsiaid oli umbes 442 dollarit.

Mõni võib imestada, miks ettevõte aktsiat ei jaga ja hea näide on Berkshire Hathaway. Aastate jooksul ei jaganud Warren Buffett kunagi aktsiat. Alates turu sulgemisest 28. augustil 2020 kaubeldi ühe Berkshire Hathaway A-klassi aktsia hinnaga 327 431 dollarit – kaugel Ameerika Ühendriikide ja tegelikult kogu maailma investorite valdkonnast.

Buffett lõi lõpuks spetsiaalse B-klassi aktsia. See on näide kaheklassilisest struktuurist. B-aktsiatega hakati algselt kauplema 30. klassi A-aktsia väärtusest (võite A-klassi aktsiad konverteerida B-klassi aktsiateks, kuid mitte vastupidi). Lõpuks, kui Berkshire Hathaway omandas riigi ühe suurima raudtee, Burlingtoni põhjaosa Santa Fe, jagas see B-klassi aktsiad 50-for-1 nii, et iga B-klassi aktsia on nüüd veelgi väiksem osa A-klassi aktsiatest. Alates 28. augusti 2020 turu sulgemisest kauplesid B-klassi aktsiad 218,55 dollariga, mis on investoritele palju kättesaadavam

Aktsiate lõhenemise plussid ja miinused

Plussid

• Parandab likviidsust
• Muudab portfelli tasakaalustamise lihtsamaks
• Muudab müügioptsioonide müügi odavamaks
• Sageli tõstab aktsia hinda

Miinused

• Võib suurendada volatiilsust
• Kõik aktsiajagamised ei tõsta aktsia hinda

Parandab likviidsust

Kui aktsia hind tõuseb sadadesse dollaritesse aktsia kohta, kipub see aktsia kauplemismahtu vähendama. Likviidsust lisab käibel olevate aktsiate arvu suurendamine madalama aktsia hinnaga. See suurenenud likviidsus kipub ostu- ja müügihindade vahelist erinevust kitsendama, võimaldades investoritel kauplemisel paremaid hindu saada.

Muudab portfelli tasakaalustamist lihtsamaks

Kui iga aktsia hind on madalam, on portfellihalduritel lihtsam uute aktsiate ostmiseks aktsiaid müüa. Iga tehing hõlmab väiksemat protsenti portfellist.

Muudab müügioptsioonide müügi odavamaks

Müügioptsiooni müümine võib olla kõrge hinnaga aktsiatega kauplemise jaoks väga kallis. Võite teada, et müügioptsioon annab ostjale õiguse müüa 100 aktsiat (millele viidatakse kui partiile) kokkulepitud hinnaga. Müügi müüja peab olema valmis selle aktsiapartii ostma. Kui aktsia kaupleb aktsiaga 1000 dollarit, peab müügi müüjal oma kohustuse täitmiseks olema sularahas 100 000 dollarit. Kui aktsia kauplemine on 20 dollarit aktsia kohta, peab neil olema mõistlikum 2000 dollarit.

Sageli tõstab aktsia hinda

Võib-olla on ettevõtte aktsiate jagamise kõige kaalukam põhjus see, et see kipub aktsiahindu tõstma. Nasdaqi uuringus, kus analüüsiti suurte kapitaliga ettevõtete aktsiajaotusi aastatel 2012-2018, leiti, et aktsiajaotuse lihtsalt väljakuulutamine tõstis aktsia hinda keskmiselt 2,5%. Lisaks edestas lõhenenud aktsia turgu ühe aasta jooksul keskmiselt 4,8%.

Lisaks näitas Colorado ülikooli Leedsi ärikooli rahandusprofessori dr David Ikenberry uuring, mis näitas, et aktsiate hinnasuundumus oli turust parem kui aasta jooksul keskmiselt 8% ja keskmiselt 12%. % kolme aasta jooksul. Ikenberry paberid ilmusid 1996. ja 2003. aastal ning neis analüüsiti enam kui 1000 aktsia tootlust.

Tak Yan Leungi Hongkongi Linnaülikoolist, Oliver M. Rui Hiina Euroopa Rahvusvahelisest Ärikoolist ja Steven Shuye Wangi Hiina Renmini Ülikoolist analüüsis Hongkongis noteeritud ettevõtteid ja leiti, et ka hinnad kallinevad pärast jagunemist.

Võiks suurendada volatiilsust

Aktsiate lõhenemine võib uue aktsia hinna tõttu suurendada turu volatiilsust. Rohkem investoreid võib aktsia osta kohe, kui see on taskukohasem, ja see võib suurendada aktsia volatiilsust.

Paljud kogenematud investorid arvavad ekslikult, et aktsiate lõhenemine on hea asi seetõttu, et nad kipuvad korrelatsiooni ja põhjuslikku seost eksima. Kui ettevõttel läheb tõesti hästi, on aktsiajaotus peaaegu alati vältimatu, kuna bilansiline väärtus ja dividendid kasvavad. Kui inimene näeb või kuuleb seda mustrit piisavalt sageli, võivad need kaks omavahel seotud olla.

Mitte kõik aktsiate lõhed ei suurenda aktsia hinda

Mõni aktsiajaotus toimub siis, kui ettevõtet ähvardab börsi börsil noteerimine. Seda nimetatakse aktsiate vastupidiseks jagunemiseks. Ehkki investorid võivad näha, et aktsia hind pärast pöördjagamist tõuseb, ei pruugi aktsia pärast jagunemist väärtuses kasvada või selle taastumiseks võib kuluda mõni aeg. Algajad investorid, kes vahet ei tea, võivad lõpuks turul raha kaotada.

Mis on aktsiate tagasikäik?

Poolitusi, mille korral saate rohkem aktsiaid, kui teil varem oli, kuid madalama aktsiahinnaga, nimetatakse mõnikord forward splitideks. Nende vastandit – kui saate vähem aktsiaid, kui teil oli varem aktsia kõrgema hinnaga – nimetatakse vastupidiseks jagamiseks.

Ettevõte teostab tavaliselt aktsiate tagurpidi jagamise, kui tema aktsia hind võib minna nii madalale, et aktsia eemaldatakse börsilt, mis tähendab, et see ei saa enam börsil kaubelda.

Hoiatus: Võib olla mõistlik vältida aktsiaid, mis on deklareeritud või hiljuti läbinud vastupidise jaotuse, välja arvatud juhul, kui teil on alust arvata, et ettevõttel on elujõuline plaan enda ümber pööramiseks.

Hea näide aktsiate vastupidisest jagunemisest on Ameerika Ühendriikide naftafondi ETF (USO). 2020. aasta aprillis oli aktsia vastupidine jagunemine 1-for-8. Selle aktsia hind enne jagunemist oli umbes 2 kuni 3 dollarit. Aktsiate pöördjagamisele järgnenud nädalal oli see umbes 18 kuni 20 dollarit aktsia kohta. Nii et investorid, kes olid näiteks 40 dollarit investeerinud 16 USO aktsiasse hinnaga umbes 2,50 dollarit, said pärast pöördjaotust vaid kaks aktsiat, mille väärtus oli umbes 20 dollarit.

Võtmed kaasa

• Aktsiate jagunemine on see, kui ettevõte langetab oma aktsia hinda, jagades iga olemasoleva aktsia rohkem kui üheks aktsiaks.
• Populaarne aktsiajaotus on 2-for-1, kus investorid saavad kaks aktsiat iga aktsia kohta, mis nad enne jagamist varem omasid.
• Suurettevõtted jagavad sageli aktsiaid, et muuta need investoritele paremini kättesaadavaks.
• Apple ja Tesla jagasid mõlemad oma aktsiad 31. augustil 2020, samas kui Berkshire Hathaway pole kunagi oma A-klassi aktsiaid jaganud.
• Kui forward-splitid ja reverse split-id ei mõjuta investori kogu aktsiasse või fondi investeerinud kogumahtu, siis esimest peab ettevõte positiivseks ja kasvu sammuks, teine ​​aga aitab vältida aktsiate börsil noteerimist. vahetust.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Ettevõtte börsikapitalisatsioon on oluline mõiste, millest iga investor peaks aru saama. Ehkki turukapitalisatsiooni arutatakse öistes uudistes sageli ja kasutatakse finantsõpikutes, ei pruugi te teada, kuidas aktsiaturu kapitalisatsiooni arvutatakse. Samuti võite olla segaduses, kuidas see erineb arvudest, mis tekivad ühinemiste ja ülevõtmiste aruteludel. Õnneks on see kontseptsioon üsna lihtne ja kergesti õpitav.

Aktsiaturu kapitalisatsiooni mõiste

Lihtsamalt öeldes on börsikapitalisatsioon rahasumma, mis teile maksaks, kui ostaksite iga aktsia, mille ettevõte oli emiteerinud tol ajal kehtinud turuhinnaga. 

Kuidas arvutada aktsiaturu kapitalisatsiooni

Aktsiaturu kapitalisatsiooni arvutamise valem on nii lihtne kui see kõlab. Erinevalt teistest finantsandmete punktidest pole peidetud trikke, imelikke veidrusi ega žargoonilisi mõisteid arvestada. Teil on vaja ainult kahte teavet, käibel olevate aktsiate arv ja praegune aktsia hind. Kui andmed on olemas, on see lihtne:

Aktsiaturu kapitalisatsioon on praegused käibel olevad aktsiad korrutatuna jooksva aktsiaturu hinnaga . 

Näide aktsiaturu kapitalisatsiooni arvutamisest

25. oktoobri 2019 seisuga on Coca-Cola ettevõttel [NYSE: KO] lahtiseid aktsiaid ligikaudu 4,28 miljardit aktsiat ja aktsia kaubeldi 53,75 dollariga aktsia kohta. Kui soovite osta iga üksiku Coca-Cola aktsia maailmas, maksaks see teile 4 280 000 000 aktsiat x 53,75 dollarit ehk 230 050 000 000 dollarit. See on rohkem kui 230 miljardit dollarit. Wall Streetil viitavad inimesed Coca-Cola turukapitalisatsioonile umbes 230 miljardile dollarile.  

Aktsiaturu kapitaliseerimise tugevused ja nõrkused

Aktsiahinnad võivad mõnikord eksitada, kui võrrelda ühte ettevõtet teisega. Aktsiaturu kapitalisatsioon seevastu eirab kapitali struktuuri eripära, mis võib põhjustada ühe ettevõtte aktsia hinna kõrgema kui teise. See võimaldab investoritel mõista kahe ettevõtte suhtelist suurust. Näiteks võrrelge Coca-Colat hinnaga 53,75 dollarit aktsia kohta ja voogedastusteenust Netflix hinnaga 276,82 dollarit aktsia kohta. Vaatamata eksponentsiaalselt kõrgemale aktsiahinnale on viimase aktsiakapitalisatsioon ligikaudu 121 miljardit dollarit, mis on rohkem kui 100 miljardit dollarit väiksem kui Coke’il. 

See illustreerib mõningaid komplikatsioone, mis kaasnevad sellega, kuidas mõelda aktsia hinnale. Mõnikord võib 300-dollarine aktsia olla odavam kui 10-dollarine aktsia.

Tagaküljel on aktsiaturu kapitalisatsioon piiratud selles, mida see teile öelda võib. Selle konkreetse näitaja suurim langus on see, et see ei võta arvesse ettevõtte võlga. Mõelge veel kord Coca-Colale. 2018. aasta lõpus oli ettevõttel jooksvaid kohustusi (võlg, maksud jne) umbes 29,2 miljardit dollarit. Kui ostaksite kogu ettevõtte, vastutaksite kõigi nende kohustuste teenimise ja tagasimaksmise eest. See tähendab, et kuigi Coke’i aktsiaturg on 230 miljardit dollarit, on ettevõtte väärtus 259,2 miljardit dollarit.

Kui kõik muu on võrdne, on vaja viimast näitajat, et mitte ainult osta kogu aktsia, vaid tasuda ka kogu ettevõtte võlg. Ettevõtte väärtus on ettevõtte ülevõtmisväärtuse määramise täpsem näitaja.

Teine oluline nõrkus aktsiaturu kapitaliseerimise kasutamisel ettevõtte tulemuslikkuse lähteainena on see, et see ei võta arvesse selliseid jaotusi nagu spin-off, split-off või dividendid, mis on “kogukasumina” tuntud kontseptsiooni arvutamisel äärmiselt olulised. . ” Paljudele uutele investoritele tundub see kummaline, kuid kogutootluse tulemusel võib investor teenida raha isegi siis, kui ettevõte ise pankrotti läheb. Ühe jaoks võite olla aastate jooksul kogunud dividende. Ettevõte võiks ka välja osta ja teie aktsiad saaks otse osta või üle kanda uue emaettevõtte aktsiateks.

Turukapitalisatsiooni kasutamine portfelli loomiseks

Paljud professionaalsed investorid jagavad oma portfelli turukapitalisatsiooni suuruse järgi. Need investorid teevad seda, sest usuvad, et see võimaldab neil ära kasutada asjaolu, et väiksemad ettevõtted on ajalooliselt kiiremini kasvanud, kuid suurematel ettevõtetel on rohkem stabiilsust ja nad maksavad rohkem dividende.

Siin on jaotatud turukapitalisatsiooni kategooriad, millele tõenäoliselt näete viitavat investeerimise alustamisel. Täpsed definitsioonid kipuvad servade ümber veidi udused olema, kuid see on üsna hea juhend.

• Mikrokork : mõiste mikrokork tähendab ettevõtet, mille börsikapitalisatsioon on alla 250 miljoni dollari.
• Väike kapital: termin “väike kapital” viitab ettevõttele, mille aktsiaturg on 250 kuni 2 miljardit dollarit.
• Keskmine kapital : termin keskmine kapital viitab ettevõttele, mille börsikapitalisatsioon on 2–10 miljardit dollarit.
• Suur ülempiir : mõiste suur ülempiir viitab ettevõttele, mille aktsiaturg on 10-100 miljardit dollarit.
• Mega ülempiir : termin mega cap või väga suur cap viitab ettevõttele, mille börsikapitalisatsioon on üle 100 miljardi dollari.

Jällegi kontrollige nende definitsioonide kasutamisel kindlasti spetsiifikat. Näiteks võib analüütik viidata ettevõttele, mille aktsiaturg on 5 miljardit dollarit, olenevalt asjaoludest suurte kapitalisatsioonidega.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.