الاستثمار في الأسهم هو عمل محفوف بالمخاطر. هناك بعض المخاطر لديك بعض السيطرة على الآخرين والتي يمكنك حراسة فقط ضد.

اختيارات الاستثمار مدروس أن تحقيق أهدافك والمخاطر الحفاظ على الأسهم والسندات المخاطر الفردية عند مستوى مقبول.

ومع ذلك، والمخاطر الأخرى الكامنة في الاستثمار لديك أي سيطرة على. معظم هذه المخاطر تؤثر على السوق أو الاقتصاد وتتطلب من المستثمرين لضبط المحافظ أو الانحناء أمام العاصفة.

وهنا أربعة أنواع رئيسية من المخاطر التي تواجه المستثمرين وبعض الاستراتيجيات، حيثما كان ذلك مناسبا للتعامل مع المشاكل الناجمة عن هذه التحولات السوق والاقتصادية.

المخاطر الاقتصادية

واحدة من المخاطر الأكثر وضوحا للاستثمار هو أن الاقتصاد يمكن أن تذهب السيئة. بعد تمثال نصفي السوق في عام 2000 وهجمات الإرهابيين في عام 2001، واستقر الاقتصاد إلى موجة الحامض.

وشاهد مجموعة من العوامل مؤشرات السوق تفقد نسب كبيرة. استغرق الأمر سنوات للعودة إلى مستويات قريبة إلى ما قبل 11/9 علامات، إلا أن يكون أسفل تسقط مرة أخرى في 2008-09.

لصغار المستثمرين، وأفضل استراتيجية هي في كثير من الأحيان لمجرد الاحتماء، والتغلب على هذه الركود. إذا كنت يمكن أن تزيد من وضعك في الشركات الصلبة جيدة، وهذه الأحواض هي في كثير من الأحيان جيدة للقيام بذلك.

يمكن أن الأسهم الأجنبية أن يكون نقطة مضيئة فيه السوق المحلي في مقالب إذا كنت تقوم بأداء واجبك. وبفضل العولمة، وبعض الشركات الامريكية كسب أغلبية من أرباحها في الخارج.

ومع ذلك، في انهيار مثل هذه الكارثة 2008-09، قد لا يكون هناك أماكن آمنة حقا أن يلتفت.

المستثمرون الأكبر سنا في مأزق أكثر إحكاما. إذا كنت في أو بالقرب من التقاعد، وتراجع كبير في مخزونات يمكن أن يكون مدمرا إذا لم تكن قد تحولت الأصول الهامة للسندات أو سندات الدخل الثابت.

التضخم

التضخم هو ضريبة على الجميع.

إنه يدمر القيمة ويخلق الركود.

على الرغم من أننا نعتقد التضخم تحت سيطرتنا، وعلاج ارتفاع أسعار الفائدة قد عند نقطة ما تكون سيئة مثل هذه المشكلة. مع الاقتراض الحكومي الهائل لتمويل برامج التحفيز، أنها ليست سوى مسألة وقت قبل أن تعود التضخم.

وقد المستثمرين تراجع تاريخيا ب “الأصول الثابتة” مثل العقارات والمعادن الثمينة وخاصة الذهب، في أوقات التضخم.

التضخم يضر المستثمرين على دخل ثابت أكثر لأنه يؤدي إلى تآكل قيمة تيار دخلها. الأسهم هي أفضل حماية ضد التضخم لأن الشركات يمكن ضبط الأسعار إلى معدل التضخم.

الركود العالمي قد يعني أن أسهم النضال لفترة ممتدة من الوقت قبل أن الاقتصاد قوي بما يكفي لتحمل ارتفاع الأسعار.

أنها ليست الحل الأمثل، ولكن هذا هو السبب في أن المستثمرين حتى متقاعد الحفاظ على بعض من أصولها في الأسهم.

مخاطر القيمة السوقية

تشير مخاطر القيمة السوقية إلى ما يحدث عندما يتحول السوق ضد أو يتجاهل الاستثمار الخاص.

وهو يحدث عندما يذهب السوق من مطاردة “الشيء الساخن القادم” ويترك العديد من جيدة، ولكن الشركات مملة وراء.

ويحدث أيضا عندما ينهار السوق – الأسهم الجيدة، إلى جانب أسهم سيئة، يعانون كما يتدافع المستثمرون على الخروج من السوق.

يجد بعض المستثمرين هذا شيء جيد وينظرون إليه على أنه فرصة لتحميل على أسهم كبيرة في الوقت الذي كان فيه السوق لا المناقصة تخفيض سعر.

من ناحية أخرى، فإنه لا تقدم قضيتكم لمشاهدة استثمارك خط ثابت لمدة شهر وبعد شهر وبينما أجزاء أخرى من السوق ترتفع.

والدرس: لا نتدخل مع جميع استثماراتك في قطاع واحد من الاقتصاد. من خلال نشر الاستثمارات الخاصة بك عبر العديد من القطاعات، لديك فرصة أفضل للمشاركة في نمو بعض الأسهم الخاصة بك في أي وقت واحد.

المحافظ جدا

لا يوجد شيء خطأ في أن يكون المستثمر المحافظ أو دقيق. ومع ذلك، إذا لم تتخذ أي خطر، قد يكون من الصعب للوصول إلى أهدافك المالية.

قد تضطر إلى تمويل 15 إلى 20 عاما للتقاعد مع عش البيض الخاص بك. حفظ كل شيء في أدوات الادخار قد لا تحصل على هذه المهمة.

استنتاج

أعتقد إذا كنت تعلم عن مخاطر الاستثمار وتقوم بأداء واجبك على الاستثمارات الفردية، يمكنك اتخاذ قرارات من شأنها مساعدتك على تحقيق أهدافك المالية والتي لا تزال تمكنك من النوم في الليل.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

عند إنشاء محفظتك الاستثمارية، شركة الوساطة الخاصة بك، وكيل حضانة العالمي، سجلت مستشار الاستثمار، شركة إدارة الأصول والتخطيط المالي، أو شركة صناديق الاستثمار المشترك سوف يطلب منك تحديد استراتيجية الاستثمار كنت تخطط لاستخدام لإدارة أموالك. في معظم الوقت، وأنها سوف تفعل ذلك على شكل حساب، بعد أن قمت بتحديد من قائمة مرجعية موجودة من قبل يمكن أن تشمل أشياء مثل، “الحفاظ على رأس المال”، “النمو”، “تكهنات”، و “الدخل”.

 هذه هي المعروفة باسم ولاية الاستثمار. انها آخر واحدة – الاستثمار الدخل – التي أريد أن أتحدث إليكم عن في هذه المقالة.

ما هي استراتيجية الاستثمار الدخل؟ كيف يعمل؟ ما هي فوائده وأوجه القصور؟ لماذا شخص اختيار ما يزيد على البدائل؟ أسئلة كبيرة، كل شيء. دعونا الخوض لهم حتى تخرجوا مع فهم أفضل أنواع الاستثمارات التي يمكن أن تعقد في محفظة استراتيجية الدخل، فضلا عن تكلفة الفرصة البديلة سوف تحمل من خلال عدم اختياره لإحدى الطرق الشائعة الأخرى.

1. ما هو دخل الاستثمار الإستراتيجية؟

عبارة “استراتيجية الاستثمار الدخل” يشير إلى تجميع مجموعة من الأصول مصممة خصيصا لتعظيم الدخل السلبية السنوي الذي عممه الحيازات. وبدرجة أقل، والحفاظ على القوة الشرائية بعد تسويات التضخم هو المهم. وهناك قلق العالي هو النمو بحيث الفعلية الحقيقية أرباح الأسهم والفوائد، والإيجارات آخذة في التزايد بمعدل أسرع من معدل التضخم.

2. ما هو الهدف من دخل الاستثمار الإستراتيجية؟

وضعت السبب المستثمرين معا محفظة الدخل لإنتاج تيار مستمر من النقد الذي يمكن أن تنفق اليوم، تضخ من مجموعة من الأصول ذات العوائد المرتفعة من المتوسط. النقدية التي يمكن استخدامها لدفع الفواتير، وشراء البقالة، وشراء الأدوية، ودعم الأعمال الخيرية، وتغطي الرسوم الدراسية لأفراد الأسرة، أو لأي غرض آخر.

وتستخدم 3. ما هي أنواع من الاستثمارات لبناء استراتيجية محفظة الدخل؟

توزيع الأصول محددة بين مختلف فئات الأصول سوف تختلف مع حجم محفظة، وأسعار الفائدة المتاحة في ذلك الوقت يتم إنشاء محفظة، ومجموعة كبيرة من العوامل الأخرى، ولكن بصفة عامة، فإن استراتيجية الدخل تتطلب بعض خليط من:

• آمنة، آمنة، دفع أرباح الأسهم القيادية مع ميزانيات المحافظة التي لديها تاريخ طويل من المحافظة على أو زيادة أرباح للسهم الواحد حتى خلال فترات الركود الاقتصادية الرهيبة وانهيار السوق المالي
• السندات وغيرها من الأوراق المالية ذات الدخل الثابت بما في ذلك سندات الخزانة وسندات الشركات والسندات البلدية كما قد يكون من المناسب بناء على خصائص الضرائب من حساب (على سبيل المثال، انك لن تعقد السندات البلدية معفاة من الضرائب في الجيش الجمهوري الايرلندي روث أو غيرها من المأوى ضريبة بموجب تقريبا أي مجموعة يمكن تصوره من الظروف)
• العقارات بما في ذلك الملكية الكاملة للممتلكات (ربما عن طريق شركه ذات مسءوليه محدوده) أو من خلال صناديق الاستثمار العقاري، والمعروفة باسم صناديق الاستثمار العقاري. هذا الأخير أن يكون المخاطر تختلف اختلافا كبيرا ويمكن للمستثمر أن تضعف من له أو لها الأسهم إذا كان فريق إدارة المحافظ ليس بما فيه الكفاية ولكن REIT شراؤها بشكل جيد يمكن أن يؤدي إلى خلق الثروة كبير. على سبيل المثال، أثناء انهيار السوق الماضي في الفترة 2008-2009، فقدت بعض صناديق الاستثمار العقاري 60٪، 70٪، 80٪ + من قيمتها السوقية كما قطعت أرباح الإيجار. المستثمرين الذين اشتروا هذه الأوراق المالية كما في العالم كان الانهيار بالفعل، في بعض الحالات، المستخرجة من كامل ثمن الشراء في أرباح نقدية مجموعها (كانت إدارات سريعة لتحويلها مرة أخرى حتى عندما تحسنت الظروف كما هو مطلوب من قبل القانون لتوزيع 90٪ من صافي أرباحها للتأهل للحصول على إعفاء من الضرائب المفروضة على الشركات) وجمع الآن 15٪ أو 20٪ + توزيعات عوائد على اساس التكلفة
• إتقان شراكة محدودة، أو الرئيسية ذات المسئولية المحدودة. هذه هي الشراكة الخاصة للتداول العام المحدودة التي يمكن أن تكون معقدة للغاية من وجهة نظر الضرائب، توفر القدرة لحماية التوزيعات من الضريبة المستحقة على أشياء مثل مخصصات الإهلاك أو استنفادها. الرئيسية ذات المسئولية المحدودة هي في المقام الأول، ولكن ليس على سبيل الحصر، وجدت في الصناعات الأصول الصلبة، ولا سيما في وحول الطاقة مثل خطوط الأنابيب والمصافي. يجب على المستثمرين الدخل يكون حذرا للغاية بشأن عقد الرئيسية ذات المسئولية المحدودة في حساب وساطة لديه القدرة هامش بسبب الحالة التي يمكن أن تتطور في أي أنت لا تبيع المقتنيات الخاصة بك، ولكن لأغراض الضريبة، وتعتبر بيعها، مما اثار الضرائب على الأرباح وإجبار لك لجمع المال. والتفاصيل هي ما هو أبعد من نطاق هذه المادة، ولكن إذا قمت بذلك عقد الرئيسية ذات المسئولية المحدودة، وخلق وساطة أو حضانة الحساب النقدي الوحيد المنفصل. (إذا كان لديك القيمة الصافية لائق الحجم، وتكون غاية تجنب المخاطر، قد ترغب حتى الاحتفاظ بها من خلال شركه ذات مسءوليه محدوده تم إنشاؤها خصيصا لذلك.)
• وحدة الملوك ثقة. يتم تداول هذه الصناديق الاستئمانية علنا ​​(مختلفة من ثقة وحدة الاستثمار الأساسية) أنه في كثير من الحالات، لا يحق لتنمو ولكن بدلا من ذلك عقد مجموعة من الأصول التي يجب أن تدار والعائدات التي وزعتها وصيا، في كثير من الأحيان أحد البنوك. هذه الصناديق تميل إلى عقد الحق في الإتاوات على آبار النفط والغاز الطبيعي، مما يجعلها متقلبة للغاية. وعلاوة على ذلك، لديهم حياة محدودة. وسيأتي النقطة التي سوف تنتهي وتختفي لذلك يجب تأكد تماما أنك تدفع ثمنا عقلانية بالنسبة إلى الاحتياطيات المؤكدة في تقدير متحفظ للقيمة المرجح أن تلقى للسلعة عند بيعه. هذا هو أحد المجالات التي فمن الأفضل عدم الاقتراب منها إلا إذا كنت خبيرا لأنك على الأرجح سوف تخسر المال. ومع ذلك، فإنها يمكن أن تكون أدوات رائعة في ظل الظروف الصحيحة، بالسعر المناسب، لشخص الذي لديه فهم عميق للأسواق الطاقة والمعادن، أو السلع.
• حسابات سوق المال، سوق المال صناديق الاستثمار المشترك، وبدائلها. على الرغم من أنها ليست هي نفس الشيء – حساب سوق المال هو نوع من FDIC المنتج المؤمن التي يقدمها البنك في حين أن سوق المال صناديق الاستثمار المشترك هو صناديق الاستثمار المشترك منظم خصيصا تستثمر في أنواع معينة من الأصول والتي المربوطة سعر السهم إلى 1.00 $ – عندما تكون أسعار الفائدة كبيرة بالنسبة إلى التضخم، ويمكن لهذه البدائل النقدية اثنين يكون وسيلة رائعة لحديقة الأموال الفائضة. في عام 1990، على سبيل المثال، يمكن بسهولة وضع 10٪، 20٪، 30٪ + من محفظتك في صناديق أسواق المال، وجمع 4٪ أو 5٪ + على أموالك من دون أخذ أي من المخاطر التي تواجهها في الأسهم، الحقيقية الحوزة، أو معظم فئات الأصول الأخرى.
• أصول غريبة أو غير القياسية مثل شهادات ضريبة الرهن أو الملكية الفكرية (حقوق النشر والعلامات التجارية وبراءات الاختراع، واتفاقات الترخيص) يمكن أن يكون منجم ذهب للالنوع المناسب من الشخص الذي يفهم ما هو أو هي تفعل. أنا فعلت مؤخرا دراسة حالة على بلدي بلوق الشخصية للشاعر وملحن دوللي بارتون، الذي جمع الشخص ثروة تقدر بين 450 مليون $ و900،000،000 $، في الغالب على الجزء الخلفي من محفظة 3000 حقوق التأليف والنشر أغنية، والتي كانت تستخدم لتمويل إمبراطورية حديقة أن الآن تضخ الأموال في جيوب لها من مبيعات التذاكر، والإقامة في الفنادق والمطاعم وحقوق الترخيص، والهدايا التذكارية. لا تخطو هنا إلا إذا كنت تعرف ما تفعلونه لأنه يمكن أن يكون كارثيا.
• الاحتياطيات النقدية، وغالبا ما تتكون من فحص المؤمن وحسابات التوفير FDIC و / أو سندات الخزانة الأمريكية، والتي هي مقبولة ما يعادل النقدية على نطاق واسع فقط عندما السلامة المطلقة من رأس المال غير قابلة للتفاوض. من الناحية المثالية، سوف محفظة استراتيجية الدخل لديها ما يكفي من النقود في الصندوق للحفاظ على قيمتها 3 سنوات على الأقل من دفعات إذا كانت الموجودات الأخرى تتوقف أرباح توليد والفوائد والإيجارات والإتاوات، والدخل الترخيص، أو التوزيعات الأخرى.

4. ما هي إيجابيات وسلبيات من الدخل والاستثمار استراتيجية المحفظة؟

أكبر ميزة لاختياره لاستراتيجية الدخل تحصل على المزيد مقدما نقدا. أكبر العيب هو لك التخلي عن الكثير من ثروة المستقبل منذ المقتنيات الخاصة بك يرسلون المال الفراغ للك، وليس إعادة استثمار من أجل النمو. من الصعب للغاية بالنسبة لشركة مثل AT & T أو فيريزون، والتي يتم الشحن الأكبر من الربح خارج الباب في توزيع أرباح نقدية الدهون لذلك هو أكثر من ضعف التي عرضت في سوق الأسهم ككل، لتنمو بسرعة مثل الأعمال مثل شبوتل] المكسيكي الشواية، والذي هو أصغر بكثير ويحتفظ أرباحها لفتح مواقع جديدة.

بالإضافة إلى ذلك، فإنه أكثر صعوبة بالنسبة للمستثمر استراتيجية الدخل للاستفادة من الأشياء مثل النفوذ الضريبة المؤجلة لأن معظم الدخل سوف يأتي في شكل مدفوعات النقدية اليوم، وهذا يعني دفع الضرائب في العام استلامها.

5. ما هي أنواع المستثمرين سوف تختار لاستراتيجية محفظة الدخل؟

بأغلبية ساحقة، وأولئك الذين يفضلون نهج استراتيجية الدخل تقع في واحدة من معسكرين. الأول هو شخص متقاعد ويريد أن يعيش قبالة له أو لها المال لأقصى درجة ممكنة دون غزو الكثير من الموكل. عن طريق اختيار أبطأ نموا، أسهم دفع تعويضات العالي والسندات والعقارات وغيرها من الأصول، أنه غير قادر على تحقيق ذلك.

والثاني هو الشخص الذي يحصل على الكثير من المال في نوع من المفاجئة – بيع الأعمال التجارية، والفوز في اليانصيب، وراثة من قريب، أيا كان. إذا كان المال يمكن أن تحدث فرقا كبيرا في مستوى معيشتهم ولكنها تريد التأكد من انه هناك لبقية حياتهم، لأنها قد تختار لاستراتيجية الدخل لتكون بمثابة نوع من الثاني أو الثالث راتب أخذها إلى المنزل. صورة المعلم كسب 40،000 $ متزوجة من مدير مكتب كسب $ 45،000. معا، لأنها تجعل 95،000 $ قبل الضرائب. الآن تخيل أنها تأتي بطريقة أو بأخرى إلى 1،000،000 $. عن طريق الذهاب مع استراتيجية الدخل الذي ينتج، مثلا، دفعات سنوية 4٪، فإنها يمكن أن تأخذ الاختيار $ 40،000 من العام محافظهم، وزيادة دخل الأسرة ل135،000 $، أو أكثر من 42٪. التي سوف تحدث فرقا كبيرا في مستوى معيشتهم، وأنها معرفة أنها سوف تستمتع به أكثر من وجود المزيد من المال عندما يكونون في السن. و1،000،000 $ بمثابة نوع من الوقف الأسرة، مثل الكثير من الكلية أو الجامعة و المال الذي ينفق أبدا ولكن فقط لتكريس إنتاج الأموال المنفق لأغراض أخرى.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.